監(jiān)管重拳揮向違規(guī)減持！有股東套現(xiàn)超三千萬，被責(zé)令購(gòu)回并上繳價(jià)差

　　周楠

　　A股大漲、減持抬頭，對(duì)于違規(guī)減持行為，監(jiān)管正在重拳出擊。

　　短短兩周內(nèi)連續(xù)受讓三家北交所上市公司股份，再迅速拋售離場(chǎng)，交易所、證監(jiān)局對(duì)此違規(guī)行為迅速出手。日前，北交所及四地證監(jiān)局同步“亮劍”，對(duì)汪小清等三人違規(guī)減持行為采取監(jiān)管措施。據(jù)披露，吃罰單的3人系(原)北交所上市公司股東，均以大宗交易方式受讓北交所上市公司股份，后在二級(jí)市場(chǎng)拋售，違規(guī)減持日期在9月27日至10月8日期間，交易個(gè)股為艾融軟件、華信永道等4股。

　　3人“快閃式”的減持套現(xiàn)，恰逢近期A股行情火熱之時(shí)，所涉?zhèn)�股正是這波北交所行情中的“領(lǐng)頭羊”。Wind數(shù)據(jù)顯示，9月24日至10月8日期間，華信永道、艾融軟件區(qū)間漲幅高達(dá)227%和148%，排在北交所全部253只個(gè)股的前兩位。以買入和賣出金額計(jì)算，汪小清經(jīng)由上述兩只個(gè)股就獲利超3200萬。

　　對(duì)上述違規(guī)行為，北交所及證監(jiān)局對(duì)3名責(zé)任人采取了限制交易6個(gè)月、責(zé)令購(gòu)回、上繳價(jià)差等措施。北京南山投資創(chuàng)始人周運(yùn)南分析稱，北交所對(duì)此迅速給出頂格處罰，表明了從嚴(yán)從快打擊懲處違規(guī)交易的決心。這也是北交所開市近三年來首次對(duì)二級(jí)市場(chǎng)投資者作出處罰決定。

　　減持華信永道等2股獲利超三千萬

　　近期A股行情火熱，北交所二級(jí)市場(chǎng)也隨之起飛，此番遭違規(guī)減持的部分個(gè)股，正是近期該市場(chǎng)漲幅榜上的熱門股。

　　據(jù)披露，此次被罰的3人中，汪小清是多家北交所公司持股5%以上股東，為百甲科技股東，華信永道和艾融軟件的原股東。

　　艾融軟件是北證50成分股，也是近期北交所二級(jí)市場(chǎng)上表現(xiàn)最亮眼的個(gè)股之一。自此輪A股行情走強(qiáng)的9月24日算起，9月24日至10月8日期間，該股累計(jì)漲幅超148%，位列北交所全部253只個(gè)股的第二名。上述統(tǒng)計(jì)期間，華信永道同樣錄得較大漲幅，區(qū)間漲幅高達(dá)227%，排在首位。

　　行情火熱之際，汪小清通過大宗交易入場(chǎng)，后又迅速減持離場(chǎng)。

　　據(jù)披露，9月27日至10月8日期間，汪小清通過大宗交易方式受讓上述3家上市公司持股5%以上股東的股份，合計(jì)受讓股份243.9萬股；后于9月30日至10月9日期間，通過二級(jí)市場(chǎng)賣出其受讓的華信永道、艾融軟件2家公司的全部股份及百甲科技的部分股份，合計(jì)賣出股份224.9萬。

　　具體操作上，據(jù)證監(jiān)局披露，對(duì)于華信永道，汪小清通過大宗交易方式，以3069.1萬元買入93.2萬股，后又以5196.9萬元的價(jià)格全部賣出；對(duì)于艾融軟件，其同樣通過大宗交易方式獲利，將買入的130萬股全部賣出。

　　以上述價(jià)差粗略計(jì)算，汪小清在上述兩股上獲利超3200萬。

　　另?yè)?jù)東方財(cái)富數(shù)據(jù)，10月8日，艾融軟件大宗交易成交價(jià)為18.48元，折價(jià)率為20.03%，當(dāng)日該股收盤價(jià)為23.11元/股。

　　對(duì)于上述違規(guī)減持行為，北交所給予汪小清公開譴責(zé)的紀(jì)律處分，并限制其證券賬戶交易6個(gè)月。北京、上海、江蘇三地證監(jiān)局也對(duì)其采取監(jiān)管措施，包括責(zé)令購(gòu)回違規(guī)減持股份并向上市公司上繳價(jià)差。

　　另兩名違規(guī)減持遭罰的，是艾融軟件原股東孫肖文、鑫匯科原股東魏昌偉。

　　據(jù)北交所披露，經(jīng)查，孫肖文于10月8日通過大宗交易方式受讓艾融軟件持股5%以上股東持有的80萬股股份，次日通過二級(jí)市場(chǎng)全部賣出；魏昌偉于10月8日通過大宗交易方式受讓鑫匯科持股5%以上股東持有的26萬股股份，次日通過二級(jí)市場(chǎng)將其受讓的全部股份賣出。

　　結(jié)合買入和賣出金額，據(jù)證監(jiān)局披露數(shù)據(jù)，孫肖文、魏昌偉分別獲利277萬元、25.22萬元。

　　上述違規(guī)減持行為被查明后，兩人均被北交所出具警示函，并被證監(jiān)局責(zé)令購(gòu)回違規(guī)減持股份并向上市公司上繳價(jià)差。

　　深圳證監(jiān)局還提到，魏昌偉違規(guī)減持北交所股票，系該局轄區(qū)內(nèi)首單北交所上市公司股東違規(guī)減持行為。

　　監(jiān)管向違規(guī)減持出擊

　　在近期A股的一波大漲中，北交所二級(jí)市場(chǎng)也有所表現(xiàn)，北證50指數(shù)單日一度漲逾20%，并在盤中站上1100點(diǎn)。

　　數(shù)據(jù)顯示，9月24日至10月8日，北證50均收漲。其中，10月8日，該指數(shù)報(bào)收1098.43點(diǎn)，漲24.71%，當(dāng)天盤中，北證50最高點(diǎn)位1115.76點(diǎn)。當(dāng)天，北交所全部253只個(gè)股成交額高達(dá)332億元。

　　市場(chǎng)大漲，減持抬頭，在上述行政處罰落地前，北交所即公開表態(tài)，從嚴(yán)打擊懲處違規(guī)減持行為。

　　據(jù)北交所官網(wǎng)10月10日消息，該所發(fā)現(xiàn)個(gè)別投資者通過大宗交易自大股東處受讓股份后，短期內(nèi)賣出，違反了相關(guān)監(jiān)管規(guī)定。北交所并稱，將有關(guān)線索移送證監(jiān)會(huì)，并配合相關(guān)部門依據(jù)《證券法》及證監(jiān)會(huì)有關(guān)股份減持的制度規(guī)定，對(duì)上述違法違規(guī)行為進(jìn)行進(jìn)一步調(diào)查處理。

　　“北交所對(duì)違規(guī)行為的從嚴(yán)從快予以查處，有利于規(guī)范股東的股份減持行為，減少或避免類似違規(guī)減持情況的出現(xiàn)，也有利于夯實(shí)北交所市場(chǎng)長(zhǎng)期穩(wěn)定發(fā)展的基礎(chǔ)。”中國(guó)小康建設(shè)研究會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展工作委員會(huì)專家余偉對(duì)記者表示。

　　“對(duì)于限售股，是否可以直接系統(tǒng)限售，無法委托賣單，或可減少或杜絕違規(guī)減持賣出的可能性。同時(shí)，針對(duì)違規(guī)減持的處罰，是否會(huì)作出金額處罰�！庇鄠ネ瑫r(shí)提到。